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市场周报 WEEKLY EXPRESS
本周全球航运市场周报：东南亚航线周涨12%，宁波舟山跃居全球第二大集装箱港
8/29 - 9/4 · 截稿
远东-东南亚
$893/TEU +12.2%
上海-曼谷
$1,024 +27%
宁波舟山上半年
2,290万TEU 全球第二
新加坡上半年
2,274万TEU 跌至第三
北亚拥堵占比
54% 高位
亚洲区内指数
$1,199 +10%
核心要点速读
- 1SCFI远东-东南亚报893美元/TEU，周涨12.2%，涨幅居各航线之首
- 2上海-曼谷单周上涨27%至1,024美元，亚洲区内运价指数创三年新高
- 3宁波舟山2026上半年2,290万TEU超越新加坡2,274万TEU，跃居全球第二
- 4海防空班频发运价升至约800美元，东南亚舱位紧张短期难解
一、本周运价行情复盘
东南亚主要航线即期运价上期本期对比
| 航线 | 上期 | 本期 | 周涨幅 |
|---|---|---|---|
| 远东-东南亚(USD/TEU) | 796 | 893 | +12.2% |
| 上海-曼谷(USD) | 806 | 1024 | +27% |
| 上海-林查班(USD/40尺) | 1024 | 1310 | +28% |
| 上海-釜山(USD) | 712 | 925 | +30% |
- SCFI远东-东南亚报893美元/TEU，单周上涨97美元（+12.2%）
- 上海-曼谷单周上涨27%至1,024美元，亚洲区内指数涨约10%至1,199美元
- 海防运价升至约800美元，为区内涨幅最大航线
- 新加坡市场1,100-1,300美元，巴生港1,300-1,500美元，整体偏高
二、供需基本面拆解
东南亚航线运价与供需基本面指标
| 供需指标 | 本期 | 周变化 | 驱动因素 |
|---|---|---|---|
| 远东-东南亚运价(USD/TEU) | 893 | +97(+12.2%) | 空班+台风推涨 |
| 上海-曼谷(USD) | 1024 | +27% | 舱位紧张 |
| 泰越航线NCFI | 1280 | +23.33% | 华北舱位调华东 |
| Drewry亚洲区内指数(USD/FEU) | 1312 | +9%(五连涨) | 区域需求温和上行 |
- 船司空班/撤线频发：海防9月持续空班停航，运力严重不足
- 中东局势抽走部分区内运力，叠加台风致华东船舶大面积晚开
- 华北舱位调配至华东，泰越航线舱位紧张未缓解
- 区域经济与建厂季需求温和上行，支撑运价
三、港口与运力分析
全球主要集装箱港口吞吐与拥堵指标
- 北亚占全球港口拥堵54%，约250万TEU等待靠泊
- 宁波舟山2026上半年2,290万TEU（同比+8.8%），超越新加坡居全球第二
- 上海港2,874万TEU保持全球第一，新加坡2,274万TEU跌至第三
- 拥堵外溢影响转运与近洋航线，舱位周转率下降
四、市场格局与动态
东南亚主要市场运价快照
| 市场/航线 | 运价(USD) | 备注 |
|---|---|---|
| 远东-东南亚(20尺) | 893 | 周涨12.2% |
| 上海-曼谷 | 1024 | 周涨27% |
| 新加坡港市场 | 1100-1300 | 运价区间 |
| 巴生港市场 | 1300-1500 | 运价偏高 |
| 越南海防 | 800 | 空班推涨 |
- 宁波舟山超越新加坡系多年格局首次生变，区域竞争加剧
- Dimerco 9月报告：Intra-Asia舱位稳定，供给收紧快于需求
- 台风季+空班驱动船司推涨，报价有效期显著缩短
- 青岛等口岸东南亚航线全线涨价，9月空班数量仍多